Son günlerde yatırım fonları üzerine olan araştırma ve takiplerim sonucu biraz konu hakkında bilgi vermek istedim. Öncelikle çok basit şeklinde yatırım fonlarının mantığını basitçe anlatmak istedim. Yatırım fonları, portföy yönetim şirketleri tarafından hangi araçlara yatırım yapılacaksa türü belirlenen, sonrasında türüne uygun araçlara yatırım yapan ve portföy yöneticileri tarafından yönetilen yatırım aracıdır. Kısaca yatırımcıların yatırdığı parayı fon türünde belirlenen araçlara yatırım yapılarak paranın yönetilmesidir. Öncelikle yatırım fonu türleri nelerdir ? Fonlar nereye yatırım yapar bunları öğrenelim.
Hisse Senedi Fonları
Portföyünde yaklaşık %80
oranında yerli ya da yabancı şirketlerin hisse senetlerini bulunduran
fonlardır. Borsa İstanbul’da işlem gören şirket hisselerini portföyünde
bulunduran fonlar, yerli hisse senedi fonlarıdır. Portföylerinde yoğun olarak
yabancı hisse senetlerine yer veren yatırım fonları yabancı hisse senedi
fonları olarak adlandırılır.
Yani ben hisse yatırımı
yapmak istiyorum ama çok hisse var hangisi seçeceğimi bilemiyorum diyenler için
hisse senetlerden bir portföy oluşturarak yatırım yapılan bir türdür.
Borçlanma Araçları Fonları
Portföylerinde en az %80 oranında yerli ya da yabancı, kamu-özel sektör
borçlanma araçlarının yer aldığı fonlardır. Aynı zamanda borçlanma araçları
fonları ters repo da yapabilmektedirler.
Riski Hisse senedi fonlarına göre daha düşüktür.
Para Piyasası Fonları
Fon portföyündeki borçlanma araçlarının en uzun vadesi
184 gün olan, günlük ortalama vadesi de 45 günü geçmeyen likiditesi yüksek
varlıklara yatırım yapan fonlardır.
Hızlı
alım satımı olan riski ve dolayısıyla kazanç miktarı düşük fonlardır.
Karma Fonlar
Portföyünde borçlanma araçları, hisse senetleri, kira sertifikaları, altın ve kıymetli madenlerden en çok iki tanesini, en az %20’şer oranda bulunduran fonlardır. Bu fonların %80’i en az iki varlık sınıfından oluşmaktadır.
Adından da anlaşılacağı üzere karma fonlar sadece iki yatırım aracına % 20 üzerinde yatırım yapabilir. Piyasa da çok fazla karma fon bulunmasa da olanlar genel orta riskli gibi görünmektedir.
Kıymetli Madenler Fonları
Portföyünde en fazla %80 oranında altın ve benzeri gibi kıymetli maden, kıymetli maden sertifikası ya da kıymetli madenlere dayalı her para ve sermaye piyasası aracını bulundurabilen yatırım fonlarıdır. Kıymetli madenler fonları genellikle altın fonları olarak da bilinir.
Kısaca altın fonu olarak bilinir. Altına yatırım yapan her araca yatırım yapan fonlardır. Burada en büyük yanılgı gram altın fiyatına göre değerlendirildiği bilinmektedir. Aslında ons altın fiyatı daha çok etkiler.
Fon Sepeti Fonları
Portföyünde en az %80 oranında yatırım fonlarının ya da borsada işlem gören borsa yatırım fonlarının katılma paylarından oluşan fon türüdür.
Yatırım fonlarından portföy oluşturan bir türdür. Bir çok yatırım fonuna yatırım yapabilmek için idealdir. Bu fonu tercih ederken mutlaka portföye alınan fonlardan haberdar olunmasını tavsiye ederim. Bunun nedeni bazı fon sepeti fonları sadece borsa yatırım fonlarından portföy oluşturduğu için yüksek risk içerebilir.
Değişken Fonlar
Mevzuat ve portföy sınırlamaları itibariyle diğer yatırım fonu kategorilerinden herhangi birine girmeyen fon türüdür. Değişken fonlarda fon yöneticileri piyasadaki değişimleri aktif biçimde takip ederek fonun dağılımını sürekli değiştirebilmektedirler.
Tamamen piyasayı takip eden, gelişmelerden dolayı yatırım yapılacak alanları belirleyerek, portföyü güncel tutabilen fonlardır. İyi yönetilmesi halinde getirisi çok olduğu gibi, riski de buna bağlı olarak fazladır.
Katılım Fonları
Faize dayalı olmayan araçlara yatırım yapan fonlardır.
Faiz kazancını istemeyen kullanıcılar için uygun olan getirisi
ve riski düşük fonlardır.
Fon seçimi için ne yapmalıyım ?
(24.01.2020-24.01.2021)
Yorumlar
Yorum Gönder